Die Risiken von Peer-to-Peer-Krediten, die tatsächlich zu Geldverlusten führen können, lassen sich grob in drei unterschiedliche Kategorien einteilen. Im Folgenden finden Sie eine Auflistung der wichtigsten Risikoarten für Peer-to-Peer-Lending-Verluste und einige einfache, aber sehr effektive Möglichkeiten, diese Risiken zu reduzieren, in der Reihenfolge ihrer Priorität. Allgemein gilt, dass Sie sich, bevor Sie in diese riskante Anlageart investieren, über Peer-to-Peer Kredite (P2P) informieren sollten.

P2P Kreditrisiko 1: Sie selbst (psychologisches Risiko)

Wenn Sie sich fragen: "Wie riskant ist Peer-to-Peer-Lending?", läuft die Antwort oft darauf hinaus, wie sehr Sie bei Kreditentscheidungen einen Schritt zurücktreten, sich beruhigen und auf die Fakten schauen. Es geht mehr um Sie als um alles andere.

Das größte Risiko beim Peer-to-Peer-Lending - wie bei jeder Art von Investition seit jeher - war schon immer das, was in unseren eigenen Köpfen passiert: Wir werden gierig, wenn wir vorsichtig sein sollten; wir haben Angst, wenn wir gierig sein sollten. Wir nennen das "psychologisches Risiko". Diejenigen, die sich vor Gier über das Geld, das sie verdienen könnten, die Hände reiben, neigen dazu, aktivere Investoren zu sein, die regelmäßiger handeln, kaufen und verkaufen.

Die überwiegende Mehrheit der Menschen, die aktiv versuchen, sich einen Vorteil zu verschaffen, um ihre Rendite zu steigern, schneiden jedoch tatsächlich wesentlich schlechter ab als andere, die Peer-to-Peer-Lending-Risiken mit passivem Investieren aus der Ferne kontrollieren können. Investieren ist eigentlich recht simpel, wenn man sich nur genug damit beschäftigt hat, um es zu verstehen. Es sind Gier, Angst und Stolz, die einen zu Grunde richten.

Wie man psychologische Risiken bei Peer-to-Peer-Krediten vermeidet

Für alle Risiken bei der Peer-to-Peer-Kreditvergabe gibt es sehr einfache Möglichkeiten, ihnen zu begegnen oder sie zu minimieren.

Beim psychologischen Risiko bei der P2P-Kreditvergabe besteht Ihre Lösung darin, die Masse, die Fachleute und das, was die P2P-Kreditvergabeseiten über Untergang oder Euphorie skandieren, zu ignorieren und einige eigene Standards zu setzen, die leicht zu befolgen sind.

Zum Beispiel könnten Sie für Immobilienkredite einfache Regeln aufstellen wie: Beleihen Sie nur Immobilien, die von erfahrenen Vermietern vermietet werden. Jeder Kredit muss weniger als 80% des Immobilienwertes betragen. Die Miete, die der Vermieter erhält, muss bei jedem Kredit mindestens das 1,25-fache der gesamten Kreditrückzahlung (Hypothek) betragen.

Halten Sie sich unnachlässig an die Regeln - auch wenn manche P2P-Kreditvergabeseiten selbst das nicht tun.

P2P-Kreditrisiko 2: Verluste aufgrund von Forderungsausfällen (Kreditrisiko)

Diese P2P Risiko ist wohl der "gewöhnlichste" Grund für den Verlust von Geld bei manchen Krediten: wenn Ihre Kreditnehmer nicht zahlungsfähig genug sind und Ihr Geld nicht zurückzahlen können. Dies wird als "Kreditrisiko" bezeichnet.

Von allen Risiken, mit denen wir bei der Peer-to-Peer-Kreditvergabe konfrontiert sind, ist dies dasjenige, mit dessen Bewertung am meisten Zeit verbracht wird.

Wenn Kredite schlecht werden, erwarten Sie im Allgemeinen, dass die Zinsen, die Sie aus Ihren guten Krediten verdienen, ausreichen, um alle Verluste zu decken. Manchmal gibt es auch zusätzliche Absicherungen. Die Kredite könnten z. B. durch die Immobilie des Kreditnehmers gesichert sein. Oder die P2P-Kreditvergabeseite hat einen Topf mit Geld beiseitegelegt, um erwartete Forderungsausfälle zu bezahlen.

Wenn jedoch eine ausreichende Anzahl von Krediten ausfällt, könnte dies in extremen Fällen und bei schwächeren Peer-to-Peer-Kreditangeboten alle diese Schutzmaßnahmen aushebeln, sodass Sie einen Verlust erleiden. Die Risiken variieren also stark von einer P2P-Seite zur anderen.

Wie man das Kreditrisiko bei Peer-to-Peer-Krediten minimiert

Sie wollen sehen, dass sich die P2P-Lending-Website entweder auf sehr hochwertige Kreditnehmer oder auf erstklassige Sicherheiten konzentriert, was zum Beispiel niedrige Beleihungswerte oder geringe Verluste in der Vergangenheit bedeutet, die leicht durch Zinsen aufgefangen werden können.

Die P2P-Lending-Website sollte transparent über ihre Statistiken sein, insbesondere über Forderungsausfälle, und eine hinreichend gute Historie aufweisen, damit Sie sich ein Urteil darüber bilden können.

P2P-Kreditrisiko 3: unzureichende Diversifizierung (Konzentrationsrisiko)

Wenn Sie einem einzigen Kreditnehmer einen Kredit gewähren, ist es egal, wie brillant die P2P-Kreditvergabeseite bei der Bewertung von Kreditanträgen ist, Sie könnten Pech haben und Ihr ganzes Geld verlieren. (Es sei denn, es gibt einen Reservefonds zur Deckung von Verlusten, aber das ist eine andere Geschichte.) Dies wird als "Konzentrationsrisiko" bezeichnet.

Wie man das Konzentrationsrisiko bei Peer-to-Peer-Krediten vermeidet

Reza Machdi-Ghazvini (CAIA) ist Finanzexperte und Gründer von Enqome. Er möchte Menschen zeigen, wie sie sicher mit ihren persönlichen Finanzen umgehen können und mehr finanzielle Freiheit erlangen.

Dieses Risiko kann dadurch immens reduziert werden, dass Sie das Geld, das Sie vergeben auf eine große Zahl unterschiedlicher Kredite aufteilen. Dies ist statistisch gesehen für die automatisierten, bankähnlichen Kredite angemessen. Je sicherer und solider die Art der Kreditvergabe ist, desto weniger Kredite brauchen Sie. Die Auswirkung, wenn Sie Ihr Geld auf diese Weise aufteilen, ist enorm.

Wenn Sie Ihr Geld zum Beispiel auf 100 erstklassige Immobilien-Darlehen verteilen, reduziert sich das Risiko, große Verluste durch Forderungsausfälle zu erleiden, auf einen winzigen Bruchteil des Risikos im Vergleich zur Kreditvergabe an nur einen Kreditnehmer.

Darüber hinaus sollten Sie Ihr Geld auch über mehrere Anbieter von Peer-to-Peer-Krediten verteilen. Dies reduziert nicht nur das Risiko, Verluste durch Forderungsausfälle zu erleiden, sondern auch andere Peer-to-Peer-Lending-Risiken, wie z. B. das Risiko, Geld zu verlieren, weil eine P2P-Lending-Seite pleitegeht oder, schlimmer noch, betrügerisch handelt.

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Gastbeitrag, Gastbeiträge geben nicht unbedingt die Meinung der Redaktion wieder.

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