Credit-Märkte, 18.7.: Schaeffler, Rosneft, TNK-BP, Agroton

Magazine aktuell


#gabb aktuell



18.07.2013, 1368 Zeichen

Credit-Märkte: 

Der deutsche Automobilzulieferer Schaeffler plant eine EUR und USD PIK Note (Pay-in-Kind) Dual Tranche zu emittieren. Die Laufzeit soll 5 Jahre betragen und in Summe einem EUR-äquivalenten Volumen von EUR 1,5 Mrd. ent- sprechen. Zweck der Emission ist die Refinanzierung bestehender Schulden. Dass die Emission einer PIK-Anleihe nötig ist gefällt uns weniger gut. Ein B2/B- Ra- ting wird für diese Emission erwartet. CIS/CEE: Die russische Gazprom (Baa1/ BBB/BBB) hat eine 5-jährige senior unsecured EUR 900 Mio. Anleihe gepreist (MS+262,5 BP). Das Pricing weist eine kleine Prämie von rund 10 BP gegenüber der Sekundärmarktkurve bereits ausstehender EUR Anleihen des Emittenten auf. Wir beurteilen das Pricing als fair. Trotz positiven Newsflow beließ Fitch die Ratings von Rosneft (BBB) und TNK-BP (BBB) vorerst auf der Überprüfungsliste be- züglich eines Downgrades. Negative Nachrichten gibt es von Agroton. Der uk- rainische Produzent landwirtschaftlicher Produkte gab gestern bekannt, dass er die Konditionen seines 2014 fälligen Eurobonds abändern möchte. Das Unter- nehmen war nicht in der Lage den Kupon für diese Anleihe am 16. Juli zu bezah- len und möchte nun u. a. die Laufzeit dieser Anleihe verlängern und den Kupon zu einem späteren Zeitpunkt bezahlen. 

Quelle:  Raiffeisen Research GmbH

Bilder zu Raiffeisen: HIER.

Mehr Credit-Märkte: HIER.



BSN Podcasts
Christian Drastil: Wiener Börse Plausch

kapitalmarkt-stimme.at daily voice 45/365: Wieder kein Valentinstagsdate? Aber die Beziehung mit dem Aktienportfolio läuft gut




 

Aktien auf dem Radar:Rosenbauer, EuroTeleSites AG, Strabag, Warimpex, Kapsch TrafficCom, Zumtobel, OMV, Österreichische Post, ATX, ATX Prime, ATX TR, Andritz, Erste Group, Uniqa, RBI, VIG, Mayr-Melnhof, Lenzing, DO&CO, Pierer Mobility, Porr, voestalpine, Austriacard Holdings AG, Marinomed Biotech, Gurktaler AG Stamm, Wienerberger, UBM, RHI Magnesita, Oberbank AG Stamm, Agrana, Amag.


Random Partner

Montana Aerospace
Montana Aerospace zählt dank ihrer globalen Präsenz in Entwicklung und Fertigung sowie ihrer Multimaterial-Kompetenz zu den weltweit führenden Herstellern von komplexen Leichtbaukomponenten und Strukturen für die Luftfahrtindustrie. Als hochgradig integrierter Komplettanbieter mit State-of-the-Art-Fertigungsstätten in Europa, Amerika und Asien unterstützen wir die Local-to-Local-Strategie unserer Kunden.

>> Besuchen Sie 68 weitere Partner auf boerse-social.com/partner


Useletter

Die Useletter "Morning Xpresso" und "Evening Xtrakt" heben sich deutlich von den gängigen Newslettern ab. Beispiele ansehen bzw. kostenfrei anmelden. Wichtige Börse-Infos garantiert.

Newsletter abonnieren

Runplugged

Infos über neue Financial Literacy Audio Files für die Runplugged App
(kostenfrei downloaden über http://runplugged.com/spreadit)

per Newsletter erhalten


Meistgelesen
>> mehr





PIR-Zeichnungsprodukte
Newsflow
>> mehr

Börse Social Club Board
>> mehr
    BSN Vola-Event Rheinmetall
    wikifolio-Trades Austro-Aktien 22-23: Immofinanz(1)
    wikifolio-Trades Austro-Aktien 21-22: Erste Group(1)
    TheseusX zu Fabasoft
    wikifolio-Trades Austro-Aktien 19-20: EVN(1)
    wikifolio-Trades Austro-Aktien 18-19: Kontron(4), Verbund(1)
    Star der Stunde: Porr 0.81%, Rutsch der Stunde: SBO -1.16%
    wikifolio-Trades Austro-Aktien 17-18: Strabag(2), Erste Group(1), RBI(1), CA Immo(1)
    MAAM zu Lenzing

    Featured Partner Video

    Was läuft falsch im Sport?

    Das Sporttagebuch mit Michael Knöppel - 22. Jänner 2025 E-Mail: sporttagebuch.michael@gmail.com Instagram: @das_sporttagebuch Twitter: @Sporttagebuch_
    Das Sporttagebuch mit Michael Knöppel - 22...

    Books josefchladek.com

    Claudia Andujar & George Love
    Amazônia
    1978
    Editora Praxis

    Herbert Schwöbel & Günther Kieser
    Hessischer Rundfunk. 81 Funkhausbilder.
    1964
    Hessischer Rundfunk

    Aaron McElroy
    No time
    2015
    Edition Bessard

    Matthew Genitempo
    Jasper
    2018/2024
    Twin Palms Publishers

    Meinrad Schade
    Unresolved
    2018
    Scheidegger & Spiess

    Credit-Märkte, 18.7.: Schaeffler, Rosneft, TNK-BP, Agroton


    18.07.2013, 1368 Zeichen

    Credit-Märkte: 

    Der deutsche Automobilzulieferer Schaeffler plant eine EUR und USD PIK Note (Pay-in-Kind) Dual Tranche zu emittieren. Die Laufzeit soll 5 Jahre betragen und in Summe einem EUR-äquivalenten Volumen von EUR 1,5 Mrd. ent- sprechen. Zweck der Emission ist die Refinanzierung bestehender Schulden. Dass die Emission einer PIK-Anleihe nötig ist gefällt uns weniger gut. Ein B2/B- Ra- ting wird für diese Emission erwartet. CIS/CEE: Die russische Gazprom (Baa1/ BBB/BBB) hat eine 5-jährige senior unsecured EUR 900 Mio. Anleihe gepreist (MS+262,5 BP). Das Pricing weist eine kleine Prämie von rund 10 BP gegenüber der Sekundärmarktkurve bereits ausstehender EUR Anleihen des Emittenten auf. Wir beurteilen das Pricing als fair. Trotz positiven Newsflow beließ Fitch die Ratings von Rosneft (BBB) und TNK-BP (BBB) vorerst auf der Überprüfungsliste be- züglich eines Downgrades. Negative Nachrichten gibt es von Agroton. Der uk- rainische Produzent landwirtschaftlicher Produkte gab gestern bekannt, dass er die Konditionen seines 2014 fälligen Eurobonds abändern möchte. Das Unter- nehmen war nicht in der Lage den Kupon für diese Anleihe am 16. Juli zu bezah- len und möchte nun u. a. die Laufzeit dieser Anleihe verlängern und den Kupon zu einem späteren Zeitpunkt bezahlen. 

    Quelle:  Raiffeisen Research GmbH

    Bilder zu Raiffeisen: HIER.

    Mehr Credit-Märkte: HIER.



    BSN Podcasts
    Christian Drastil: Wiener Börse Plausch

    kapitalmarkt-stimme.at daily voice 45/365: Wieder kein Valentinstagsdate? Aber die Beziehung mit dem Aktienportfolio läuft gut




     

    Aktien auf dem Radar:Rosenbauer, EuroTeleSites AG, Strabag, Warimpex, Kapsch TrafficCom, Zumtobel, OMV, Österreichische Post, ATX, ATX Prime, ATX TR, Andritz, Erste Group, Uniqa, RBI, VIG, Mayr-Melnhof, Lenzing, DO&CO, Pierer Mobility, Porr, voestalpine, Austriacard Holdings AG, Marinomed Biotech, Gurktaler AG Stamm, Wienerberger, UBM, RHI Magnesita, Oberbank AG Stamm, Agrana, Amag.


    Random Partner

    Montana Aerospace
    Montana Aerospace zählt dank ihrer globalen Präsenz in Entwicklung und Fertigung sowie ihrer Multimaterial-Kompetenz zu den weltweit führenden Herstellern von komplexen Leichtbaukomponenten und Strukturen für die Luftfahrtindustrie. Als hochgradig integrierter Komplettanbieter mit State-of-the-Art-Fertigungsstätten in Europa, Amerika und Asien unterstützen wir die Local-to-Local-Strategie unserer Kunden.

    >> Besuchen Sie 68 weitere Partner auf boerse-social.com/partner


    Useletter

    Die Useletter "Morning Xpresso" und "Evening Xtrakt" heben sich deutlich von den gängigen Newslettern ab. Beispiele ansehen bzw. kostenfrei anmelden. Wichtige Börse-Infos garantiert.

    Newsletter abonnieren

    Runplugged

    Infos über neue Financial Literacy Audio Files für die Runplugged App
    (kostenfrei downloaden über http://runplugged.com/spreadit)

    per Newsletter erhalten


    Meistgelesen
    >> mehr





    PIR-Zeichnungsprodukte
    Newsflow
    >> mehr

    Börse Social Club Board
    >> mehr
      BSN Vola-Event Rheinmetall
      wikifolio-Trades Austro-Aktien 22-23: Immofinanz(1)
      wikifolio-Trades Austro-Aktien 21-22: Erste Group(1)
      TheseusX zu Fabasoft
      wikifolio-Trades Austro-Aktien 19-20: EVN(1)
      wikifolio-Trades Austro-Aktien 18-19: Kontron(4), Verbund(1)
      Star der Stunde: Porr 0.81%, Rutsch der Stunde: SBO -1.16%
      wikifolio-Trades Austro-Aktien 17-18: Strabag(2), Erste Group(1), RBI(1), CA Immo(1)
      MAAM zu Lenzing

      Featured Partner Video

      Was läuft falsch im Sport?

      Das Sporttagebuch mit Michael Knöppel - 22. Jänner 2025 E-Mail: sporttagebuch.michael@gmail.com Instagram: @das_sporttagebuch Twitter: @Sporttagebuch_
      Das Sporttagebuch mit Michael Knöppel - 22...

      Books josefchladek.com

      Bryan Schutmaat
      County Road
      2023
      Trespasser

      Xiaofu Wang
      The Tower
      2024
      Nearest Truth

      Shin Yanagisawa
      Tracks of the City
      1978
      Asahi Sonorama

      Claudia Andujar & George Love
      Amazônia
      1978
      Editora Praxis

      Robert Longo
      Men in the Cities
      2009
      Schirmer / Mosel

      h